股指期货和国债期货有区别吗？股指期货合约具体介绍。一起来看看吧。
合约月份：股指期货为当月、下月和随后两个季月，同时有四个合约挂牌交易。国债期货合约月份为近三个季月，同时只有三个合约挂牌交易。
合约标的：股指期货是实实在在独一无二的沪深300指数，5年期国债期货却是虚拟的“名义标准券”，即面值100万元人民币、票面利率为3%的中期国债。其可交割券种包括交割月*日剩余期限4-7年、可用于交割的“一篮子”固定利率国债。由于各券种票面利率、到期时间等各不相同，故须通过“转换因子”(即面值1元的可交割国债在后交割日的净价)折算为合约标的名义标准券。“转换因子”在合约上市时由中金所公布，其数值在合约存续期间不变。
交易时间：二者平时一致，均为工作日上午9：15-11：30，下午13：00-15：15，但后交易日股指期货下午为13：00-15：00，国债期货却只交易上午半天。这一是为了与国际惯例接轨，二是为了在覆盖国债现货交易活跃时段的基础上，让交割的卖方有更充分的时间融券，以保障顺利交割，减少违约风险。
报价方式：股指期货以指数点报价，国债期货以百元净价报价。
小变动价位：股指期货为0.2个指数点，以每指数点300元计算，每手合约小变动单位为60元;国债期货为0.002元，以100万元合约价值计算，每手合约小变动单位为20元。
涨跌停板和低交易保证金：股指期货分别为10%和合约价值的12%;国债期货暂定为2%和合约价值的3%。股指期货后交易日和季月合约上市*日涨跌停板为20%，国债期货交割月份前一个月中旬的前一交易日结算时起，交易保证金暂定为合约价值的4%，交割月份前一个月下旬的前一交易日结算时起，交易保证金暂定为合约价值的5%。上市*日各合约的涨跌停板幅度为挂盘基准价的±4%。这是由于国债为固定利率产品，期现货价格波动都很小，现货日均波动通常仅1毛钱，期货仿真交易日间绝对平均波幅仅在0.2元以内。国际市场上5年期国债期货保证金水平低于1.5%，除日本和我国台湾外普遍不设涨跌停板。国债期货仿真交易设置3%的低交易保证金足以覆盖1个涨跌停板。临近交割期保证金逐级提高，高可达20%。
